物聯(lián)網(wǎng)時(shí)代來(lái)臨,LED應(yīng)用百花齊放,包括車用感測(cè)、智慧家庭、紅外感測(cè)、甚至殺菌應(yīng)用等,均逐步開始發(fā)酵。再加上原有一般照明及車燈市場(chǎng)需求,帶動(dòng)臺(tái)系LED上下游龍頭晶電、億光3月營(yíng)收回溫。展望后市,業(yè)者認(rèn)為,基本面雖改善,但大陸廠商仍在擴(kuò)產(chǎn),下半年供需將出現(xiàn)變量。
晶電3月營(yíng)收創(chuàng)下11個(gè)月新高,4月份新接藍(lán)光訂單均屬高單價(jià),有助改善產(chǎn)品組合。另第1季營(yíng)收來(lái)自紅外及車用的產(chǎn)品比重偏高,均有助改善獲利,預(yù)料Q1毛利率將優(yōu)于前季的18%。
LED應(yīng)用不斷推陳出新,包括虹膜辨識(shí)、VR/AR動(dòng)態(tài)感測(cè)、手機(jī)的近域感測(cè)、安控等,都帶動(dòng)需求回溫。晶電總經(jīng)理周銘俊表示,這類新應(yīng)用占營(yíng)收比重較小,晶電規(guī)模太大,營(yíng)運(yùn)明顯改善須仰賴商用規(guī)格產(chǎn)品的復(fù)甦。所幸目前TV及照明的需求不俗,晶電藍(lán)光產(chǎn)能已滿載,甚至出現(xiàn)供給缺口達(dá)3成;照明價(jià)格也有止跌跡象,第2季營(yíng)運(yùn)表現(xiàn)不錯(cuò)。
封裝大廠億光3月營(yíng)收優(yōu)于1、2月,惟第1季受傳統(tǒng)淡季及匯率影響,業(yè)績(jī)年減3%。目前最大宗的背光及照明2項(xiàng)產(chǎn)品占營(yíng)收各約2成及3成,其他包括車用、小間距熒幕、不可見光屬高毛利,合計(jì)占營(yíng)收5成。小間距熒幕因普及率日漸提高,今年需求穩(wěn)定成長(zhǎng);車用LED則有銅鑼新廠產(chǎn)能加入,今年業(yè)績(jī)?cè)龇蛇_(dá)2成。不可見光同樣受惠物聯(lián)網(wǎng),出貨持續(xù)成長(zhǎng)。
垂直整合廠隆達(dá)3月營(yíng)收月增近3成,主要來(lái)自前2個(gè)月的遞延效應(yīng)。在商用規(guī)格的背光及照明市場(chǎng),隆達(dá)長(zhǎng)期致力差異化,先后推出不少得獎(jiǎng)產(chǎn)品,今年持續(xù)深耕,在下月登場(chǎng)的美國(guó)LFI照明展,將展出生鮮食品燈,搶攻高單價(jià)商用照明市場(chǎng)。車用市場(chǎng)方面,隆達(dá)近期也推出新款LED頭燈、封裝模塊,及雷射頭燈概念品。